Formule du fonds de roulement (Table des matières)
- Formule de fonds de roulement
- Calculateur de fonds de roulement
- Formule de fonds de roulement dans Excel (avec modèle Excel)
Formule de fonds de roulement
L'excédent de l'actif à court terme sur le passif à court terme est appelé fonds de roulement. Des passifs et des actifs à court terme sont nécessaires dans les activités commerciales quotidiennes. Lorsqu'une entreprise gère un passif à court terme sur des actifs à court terme, la procédure est connue sous le nom de cycle de fonds de roulement.
Voici la formule du fonds de roulement -
Du fonds de roulement, nous pouvons sortir avec une idée concernant le paysage de l'entreprise ou en d'autres termes, l'efficacité de l'entreprise en particulier. C'est donc le reflet de la liquidité à court terme de la société en question et du degré d'efficacité opérationnelle que nous pouvons mesurer sur la base d'un actif courant plus élevé que d'un passif courant.
Constituants des actifs courants
- Investissements actuels
- En espèces
- Inventaires
- Créances clients
- solde bancaire
- Prêts et avances à court terme
- Autres actifs courants
Constituants des passifs courants
- Emprunts à court-terme
- Dettes commerciales
- Autres passifs courants
- Dispositions à court terme.
Exemple de formule de fonds de roulement
Le bilan de Tata Steel se présente comme suit:
Vous pouvez télécharger ce modèle de fonds de roulement ici - Modèle de fonds de roulement|
Le bilan de Tata Steel |
||||
|
Passifs courants (INR en Cr.) |
Actifs courants (INR en Cr.) | |||
| Emprunts à court-terme | 669, 88 | Investissements actuels | 14640.37 | |
| Dettes commerciales | 11242.75 | Espèces et banque | 4696, 74 | |
| Autres passifs courants | 12959.43 | Inventaires | 11023.41 | |
| Dispositions à court terme. | 735, 28 | Créances clients | 1875, 63 | |
| Prêts et avances à court terme | 74, 13 | |||
| Autres passifs courants | 2333, 63 | |||
| 25607.34 | 34643.91 | |||
Le fonds de roulement de l'acier Tata à ce moment-là serait
- Fonds de roulement = actif à court terme - passif à court terme
- Fonds de roulement = INR (34643.91-25607.34)
- Fonds de roulement = 9036, 57 INR
Explication de la formule du fonds de roulement
- Une formule de fonds de roulement est largement utilisée dans une entreprise pour faire face aux obligations financières à court terme ou aux passifs à court terme.
- Il en résulte un fonds de roulement net positif lorsqu'une entreprise dispose de suffisamment d'actifs courants par rapport à ses cotisations courantes. D'un autre côté, si l'entreprise n'est pas en mesure de produire un fonds de roulement positif, l'entreprise doit alors prendre ses engagements excédentaires tels que des emprunts à court terme plus élevés, des comptes créditeurs plus élevés, etc.
- Une autre formule frappante de chaque analyste inspecté est le fonds de roulement d'exploitation, qui est l'inventaire des comptes débiteurs moins les comptes créditeurs.
- Ainsi, malgré l'examen de chacun et de tous les actifs courants, il est possible de consulter les comptes débiteurs et la valeur des stocks ainsi que les comptes créditeurs. Ainsi, la santé financière de l'entreprise particulière peut être assez bien comprise lorsqu'elle présente une valeur positive.
- Ayant un fonds de roulement positif, cela indique un signe sain de santé financière à court terme de l'entreprise en particulier, car elle dispose de suffisamment de liquidités après avoir réparé ses factures à court terme et en interne, la santé financière de l'entreprise particulière contribuerait à développer son entreprise et ses atouts.
- Sans fonds de roulement supplémentaire, une entreprise doit emprunter des fonds supplémentaires à un prêt bancaire ou à une institution financière, ce qui entravera le fonds de roulement, car les emprunts actuels relèveront des passifs courants et, par conséquent, le fonds de roulement net diminuera.
- Donc, en d'autres termes, il peut être intégré que l'entreprise n'est pas assez forte pour faire face à ses passifs à court terme à partir de ses actifs à court terme. Ainsi, il existe toujours une exigence d'emprunt à court terme auprès d'un tiers et qui peut être interprétée comme un signe négatif pour l'entreprise. Les emprunts à court terme entraîneraient des frais d'intérêt plus élevés et affecteraient la rentabilité et la marge. Ainsi, dans la plupart des entreprises à forte intensité de capital, le fonds de roulement est négatif ou le fonds de roulement est très faible et la rentabilité et la marge sont très faibles par rapport aux actifs des entreprises légères.
- Un fonds de roulement négatif suggère que les actifs d'une entreprise particulière ne sont pas utilisés efficacement et cela peut conduire à une crise de liquidité.
- Si une entreprise a utilisé des immobilisations telles que des immeubles à long terme dans des immeubles, mais qu'il y a une crise de trésorerie en raison de dettes à court terme plus élevées, l'entreprise sera également confrontée à une crise de liquidité et, par conséquent, elle sera obligée de contracter des emprunts à court terme .
- Un retard de paiement aux créanciers entraînera une augmentation des créditeurs et un retard dans l'ensemble du processus entraînera une baisse du fonds de roulement et, en fin de compte, nuira à la cote de crédit de l'entreprise en question.
Importance et utilisation de la formule de fonds de roulement
Le fonds de roulement est largement utilisé pour analyser différentes entreprises d'un même secteur.
Une entreprise FMCG aurait un fonds de roulement relativement plus élevé par rapport à une entreprise de fabrication d'acier en raison des usines et des machines de fabrication d'acier qui sont relativement coûteuses que les usines de fabrication de FMCG. Ainsi, malgré des actifs plus élevés, l'entreprise aurait besoin d'emprunter auprès des banques et d'autres institutions financières et, par conséquent, cela entraînera des frais d'intérêt plus élevés.
Montrer que la marge de l'activité des aciéries est généralement moindre par rapport à une société FMCG.
À partir du fonds de roulement, on peut avoir une idée juste des actifs courants et des passifs courants d'une entreprise particulière.
Si une entreprise génère suffisamment de flux de trésorerie, une partie de ces flux de trésorerie sera investie dans des investissements courants à court terme et des investissements à long terme à des fins d'investissement à long terme.
Les investissements à court terme peuvent être utilisés lorsqu'il existe un besoin de liquidités supplémentaires au sein de l'entreprise en raison d'une hausse des passifs courants.
Les soldes de trésorerie et de banque ne contiennent généralement aucun intérêt en raison de leur nature à court terme. Les créances clients représentent généralement une certaine partie des revenus. Ainsi, une créance commerciale plus élevée suggère qu'il y a une chance de coucher à l'avenir si le scénario commercial n'est pas favorisé pour l'entreprise. En revanche, les dettes fournisseurs r en général, les crédits accordés par le fournisseur.
Calculateur de fonds de roulement
Vous pouvez utiliser le calculateur de fonds de roulement suivant
| Actifs courants | |
| Passifs courants | |
| Formule de fonds de roulement | |
| Formule de fonds de roulement = | Actifs courants - passifs courants |
| = | 0 - 0 |
| = | 0 |
Formule de fonds de roulement dans Excel (avec modèle Excel)
Ici, nous ferons le même exemple de la formule de fonds de roulement dans Excel. C'est très facile et simple. Vous devez fournir les deux entrées, c'est-à-dire les actifs et passifs courants
Vous pouvez facilement calculer le fonds de roulement à l'aide de la formule dans le modèle fourni.
Nous devons calculer le fonds de roulement à l'aide de la formule, c'est-à-dire fonds de roulement = actif à court terme - passif à court terme
Conclusion:
Une formule de fonds de roulement détermine la santé financière de l'entreprise et elle suggère comment la rentabilité peut être augmentée à l'avenir grâce au ratio actuel que nous obtenons en divisant l'actif courant par le passif courant. Le ratio idéal devrait être de 2 pour 1 dans le cas des entreprises manufacturières. Cependant, une entreprise à forte intensité de capital aura un ratio différent et en cas de fonds de roulement négatif, le ratio pourrait s'inverser dans la plupart des cas. Les opérations quotidiennes peuvent être déterminées par la formule du fonds de roulement, c'est-à-dire l'excédent des actifs courants sur les passifs courants.
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Cela a été un guide pour une formule de fonds de roulement. Ici, nous discutons de ses utilisations ainsi que des exemples pratiques. Nous vous fournissons également un calculateur de fonds de roulement avec un modèle Excel téléchargeable. Vous pouvez également consulter les articles suivants pour en savoir plus -
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