Formule de rendement des capitaux propres (table des matières)

  • Formule de retour sur fonds propres
  • Calculateur de retour sur fonds propres
  • Retour sur la formule d'équité dans Excel (avec modèle Excel)

Formule de retour sur fonds propres (ROE)

Du point de vue de l'investisseur, il est important de savoir combien de rendement est généré sur son investissement. Il existe différentes façons de voir le rendement d'un investissement comme le rendement des capitaux propres, le rendement des actifs, le rendement des capitaux employés, les marges dans l'entreprise. Le rendement des capitaux propres est apte à mesurer le rendement de l'argent de l'investisseur car il donne un pourcentage de rendement généré sur les capitaux propres des actionnaires. Voyons le retour sur fonds propres en détail.

Mesurer une partie d'une performance financière est un rendement des capitaux propres du point de vue de l'actionnaire. Comme les capitaux propres ne sont rien d'autre que l'actif d'une entreprise moins son passif,

Capitaux propres = total de l'actif - total du passif

La formule de remboursement des capitaux propres peut être calculée en divisant le bénéfice net par les capitaux propres.

Le rendement des capitaux propres est exprimé en pourcentage (%) et peut être calculé pour tout type de société dont le revenu net et les capitaux propres moyens sont positifs si le revenu net ou les capitaux propres sont indiqués car les chiffres négatifs ne permettent pas de calculer le rendement des capitaux propres. .

Le rendement des capitaux propres est différent selon les secteurs, le secteur textile aura un rendement des capitaux propres différent du secteur des technologies de l'information. C'est donc le choix de l'investisseur d'investir dans un secteur particulier pour en bénéficier.

Lorsque le rendement des capitaux propres est utilisé pour comparer une entreprise à un autre type similaire d’entreprise, ce qui donne un moyen de comparaison plus significatif, plus efficace et plus simple.

Dans une finance d'entreprise, le rendement des capitaux propres est une mesure de la rentabilité de l'entreprise ou de l'organisation en termes de capitaux propres. Le rendement des capitaux propres est une mesure de la façon dont une entreprise ou une organisation utilise intelligemment son capital pour des investissements afin de générer une croissance des bénéfices qui génère des bénéfices pour une telle organisation. Le rendement des capitaux propres est un ratio de rentabilité du point de vue de l'investisseur et non du point de vue de l'entreprise.

Dans la formule Return on Equity, le résultat net est tiré du compte de résultat de l'entreprise: Somme totale des activités financières pour cette période particulière. Les capitaux propres sont calculés à partir du bilan d'une entreprise. Les capitaux propres sont également appelés fonds d'actionnaires. Le fonds d'actionnaire comprend les réserves générées par la société par le passé dans le cadre de ses activités.

Le calcul des capitaux propres moyens peut être effectué en ajoutant les capitaux propres au tout début de la période de temps aux capitaux propres et à la fin de la période de temps et en les divisant par 2.

Si les investisseurs désireux de calculer une moyenne des capitaux propres plus précise, ils peuvent utiliser le bilan trimestriel.

Exemples de formule de retour sur fonds propres

Supposons qu'il existe une société dont le nom est XYZ et qui a un revenu net annuel de 2 000 000 $ et des capitaux propres moyens de 15 000 000 $.

Vous pouvez télécharger ce modèle de retour sur fonds propres ici - Modèle de retour sur fonds propres

Le rendement des capitaux propres de cette société peut être calculé par division du bénéfice net et des capitaux propres moyens

  • Remboursement sur fonds propres = (revenu net) / (capitaux propres)
  • Retrun on Equity = 2, 000, 000 / 15, 000, 000
  • Retour sur fonds propres = 13, 33%

Le rendement des capitaux propres est de 13, 33% .

Imaginons que la société ABC ait généré 40 millions de dollars de revenu net en 2017. Si les capitaux propres de la société ABC étaient égaux à 80 millions de dollars la même année, alors en utilisant la formule du rendement des capitaux propres, il s'agit d'une division du revenu net (40 millions de dollars) par les capitaux propres moyens (80 millions de dollars), nous pouvons facilement obtenir le rendement des capitaux propres de la société ABC comme expliqué ci-dessous:

  • Remboursement sur fonds propres = (revenu net) / (capitaux propres)
  • Rendement des capitaux propres = 40 000 000 $ / 80 000 000 $
  • Rendement des capitaux propres = 50%

Cela prouve que la société ABC a généré un bénéfice de 0, 50 $ pour chaque dollar de capitaux propres en 2017 et donnant le stock et le rendement des capitaux propres de 50%

Explication

La formule de retour des capitaux propres peut être facilement comprise par les exemples ci-dessus, comme nous l'avons vu précédemment.

Dans l'exemple ci-dessus, la société ABC a généré un rendement des capitaux propres de 50% et la société XYZ a généré un rendement des capitaux propres de 13, 33%. Cela indique que la société ABC a généré un bénéfice de 0, 50 $ pour chaque dollar de capitaux propres et la société XYZ a généré 0, 13 $ pour chaque dollar de capitaux propres.

Cela montre clairement que l'investisseur investi dans la société ABC aurait gagné plus d'argent en termes d'investissement en pourcentage.

Importance et utilisation de la formule de rendement des capitaux propres

Lorsqu'une entreprise a un faible rendement des capitaux propres, cela signifie qu'elle n'a pas utilisé efficacement le montant investi par les actionnaires. Cela reflète le fait que la direction de l'entreprise n'est pas en mesure de fournir aux investisseurs des retours substantiels sur leurs investissements. Les analystes boursiers ou les investisseurs estiment que si le rendement des capitaux propres d'une entreprise est inférieur à 13-14%, ce n'est pas une bonne entreprise à investir. Les entreprises dont le rendement des capitaux propres est supérieur ou égal à 20% sont considérées comme de bonnes opportunités d'investissement. L'analyste conseille aux investisseurs de ne pas considérer les sociétés dont le rendement des capitaux propres est faible ou négatif.

Le rendement des capitaux propres est l'un des moyens les plus importants d'analyser l'efficacité et l'efficience de la gestion. Le rendement des capitaux propres est souvent utilisé pour le retour d'un marché en comparant une entreprise à ses concurrents sur des marchés du même secteur. L'utilisation de la formule de rendement des capitaux propres joue également un rôle important dans la comparaison des entreprises du même secteur et des mêmes secteurs.

Le rendement des capitaux propres a la capacité de calculer à différentes périodes de temps pour comparer ses variations de ses valeurs dans le temps. Les investisseurs peuvent suivre les changements dans le rendement de la direction en comparant les changements du taux de croissance du rendement des capitaux propres d'un trimestre à l'autre ou d'une année à l'autre.

Le retour sur capitaux employés (RoCE) est un autre moyen de mesurer la performance de la rentabilité. Il s'agit d'un ratio financier important qui mesure la rentabilité globale d'une entreprise (à la fois des actionnaires et de la dette) et indique l'efficacité avec laquelle son capital (à la fois l'endettement et les capitaux propres) est utilisé.

«Une entreprise dont l'endettement est élevé doit être analysée en utilisant le retour sur capitaux employés alors qu'une entreprise moins endettée doit être analysée en utilisant le retour sur capitaux propres»,

Calculateur de retour sur fonds propres

Vous pouvez utiliser le calculateur de rendement des capitaux propres suivant

Revenu net
Avoir des actionnaires
Formule de retour sur fonds propres (ROE)

Formule de retour sur fonds propres (ROE) =
Revenu net =
Avoir des actionnaires
0 = 0
0

Retour sur la formule d'équité dans Excel (avec modèle Excel)

Ici, nous ferons le même exemple de la formule de retour sur capitaux propres dans Excel. C'est très facile et simple. Vous devez fournir les deux entrées, c'est-à-dire le revenu net et l'avoir des actionnaires

Vous pouvez facilement calculer le rendement des capitaux propres en utilisant la formule dans le modèle fourni.

Nous calculons le rendement des capitaux propres à l'aide de la formule

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Cela a été un guide pour une formule de retour sur capitaux propres. Ici, nous discutons de ses utilisations ainsi que des exemples pratiques. Nous vous fournissons également un calculateur de retour sur fonds propres avec un modèle Excel téléchargeable. Vous pouvez également consulter les articles suivants pour en savoir plus -

  1. Exemples de formule de multiplicateur d'équité
  2. Calculer la marge bénéficiaire brute par formule
  3. Guide de la formule de rotation des comptes débiteurs

Catégorie:

Développement de l'entrepreneuriat